Die Prämie: woraus sie besteht

Ein Fall

Lea hat eine Krankenzusatzversicherung. Sie liest ihre Prämienrechnung und überlegt: «Das Versicherungsunternehmen rechnet aus, wie viel Schäden es für Leute wie mich erwartet. Genau so viel bezahle ich als Prämie.»

Was meinst du? Besteht Leas Prämie nur aus dem Betrag für die erwarteten Schäden?

Auflösung

Nein. Der Teil für die erwarteten Schäden heisst Risikoprämie. Die FINMA definiert sie für die Krankenzusatzversicherung so: Die Risikoprämie ist die kalkulierte Prämie, die den erwarteten Schadenaufwand der Tarifklasse während eines Geschäftsjahres abzudecken vermag. Sie enthält keine Kosten- oder Gewinnkomponenten (FINMA-Rundschreiben 2010/3, Glossar).

In der Prämie stecken daneben eine Komponente für die Verwaltungskosten und eine Gewinnmarge. Das zeigt die Definition des risikogerechten Tarifs im selben Glossar: Dort werden diese zwei Teile von der Prämie abgezogen, bevor man sie mit der Risikoprämie vergleicht. Das ist aus der Definition abgeleitet; das Glossar zählt die Teile der Prämie nicht als Liste auf.

Das Wichtigste

• Die Risikoprämie ist die kalkulierte Prämie, die den erwarteten Schadenaufwand einer Tarifklasse während eines Geschäftsjahres abzudecken vermag. Sie enthält keine Kosten- oder Gewinnkomponenten (FINMA-Rundschreiben 2010/3, Glossar; gilt für die Krankenzusatzversicherung).
• Ein Tarif gilt dort als risikogerecht, falls bei einer genügend differenzierten Tarifstruktur die Prämien abzüglich der Gewinnmarge und der Komponente für die Verwaltungskosten für jede Tarifklasse den Risikoprämien entsprechen, gegebenenfalls zuzüglich der Alterskomponente (FINMA-Rundschreiben 2010/3, Glossar).
• In der Krankenzusatzversicherung dürfen die Tarife auch einen Gewinn beinhalten. Die FINMA genehmigt ein Produkt, wenn die Annahmen plausibel sind und die Tarife weder missbräuchlich hoch sind noch die Solvenz des Unternehmens bedrohen (FINMA-Faktenblatt, Stand 1. Januar 2023).
• Abschläge dürfen dort nur angeboten werden, wenn sie mit tieferen Kosten begründet werden können oder sich in einem geringen Rahmen bewegen. Umverteilungskomponenten zur Bildung von Solidaritäten sind zulässig, sofern das Antiselektionsrisiko gebührend berücksichtigt ist (FINMA-Faktenblatt 2023; FINMA-Rundschreiben 2010/3, Rz 32).
• In der Unfallversicherung nach UVG bestehen die Prämien aus einer dem Risiko entsprechenden Nettoprämie und aus Zuschlägen, unter anderem für die Verwaltungskosten und für die Kosten der Verhütung von Unfällen und Berufskrankheiten (Art. 92 Abs. 1 UVG).
• In der beruflichen Vorsorge legen die Lebensversicherer Spar-, Risiko- und Kostentarife fest (FINMA-Rundschreiben 2018/4).
• Mindestquote in der beruflichen Vorsorge: Mindestens 90 Prozent der Spar-, der Risiko- und der Kostenkomponente müssen zugunsten der Versicherungsnehmerinnen und Versicherungsnehmer verwendet werden. Die Komponenten sind der Ertrag im Spar-, im Risiko- und im Kostenprozess (Art. 147 Abs. 1 mit Art. 143–145 AVO, Stand 26. Februar 2026).
• Die FINMA genehmigt die Tarife in der Krankenzusatzversicherung und in der beruflichen Vorsorge. In der Einzellebensversicherung gibt es keine Genehmigungspflicht für die Tarife (FINMA-Webseiten, gelesen am 11. November 2026).
• Im Genehmigungsverfahren prüft die FINMA, ob sich die vorgesehenen Prämien in einem Rahmen halten, der die Solvenz der Versicherungseinrichtungen und den Schutz der Versicherten vor Missbrauch gewährleistet (Art. 38 Abs. 1 VAG).
• Ein allgemeines Schema der Prämie für alle Versicherungszweige steht in keinem dieser Texte. Jede Regel dieser Seite gilt für den Zweig, bei dem sie steht.

Merksatz

In der Krankenzusatzversicherung deckt die Risikoprämie den erwarteten Schadenaufwand; sie enthält keine Kosten- oder Gewinnkomponenten. Jeder Zweig hat eigene Wörter: in der Unfallversicherung nach UVG Nettoprämie und Zuschläge, in der beruflichen Vorsorge Spar-, Risiko- und Kostentarif. Die FINMA genehmigt die Tarife in der Krankenzusatzversicherung und in der beruflichen Vorsorge; die Prämien dürfen weder missbräuchlich noch solvenzgefährdend sein. In diesem Rahmen dürfen die Tarife der Krankenzusatzversicherung auch einen Gewinn beinhalten.